RSI, індекс відносної сили, порівнює згладжені величини зростання й зниження ціни. Результат показують на шкалі від 0 до 100: більше число означає більше співвідношення приростів до знижень у розрахунку. Лінія допомагає описати рух, але сама не визначає справедливої вартості чи моменту розвороту.
Які дані показує RSI
Уеллс Вайлдер представив RSI у книзі New Concepts in Technical Trading Systems 1978 року. Це осцилятор, індикатор з обмеженою числовою шкалою. Звичайний розрахунок використовує ціни закриття свічок. Свічка об’єднує ціни за один часовий інтервал, а період RSI задає кількість змін між закриттями. Типове значення 14 на годинному графіку стосується годинних даних, на денному денних.
Формула враховує величини змін. Одне велике зниження може вплинути сильніше, ніж кілька малих підвищень. Тому простого підрахунку зелених свічок недостатньо. RSI 60 не означає 60% покупців або ймовірність прибутку 60%: у розрахунку немає кількості учасників, їхніх коштів і намірів.
Слово «відносна» тут описує співвідношення змін одного інструмента. Це не порівняння його дохідності з іншим ринком. Загальний матеріал про торгові індикатори допоможе зіставити завдання RSI з іншими розрахунками. На ілюстрації показано зміни ціни закриття, згладжені середні прирости й зниження та шкалу RSI від 0 до 100. Ця схема не встановлює причин руху чи моменту розвороту.
Як обчислюють RSI
Спочатку від поточного закриття віднімають попереднє. Додатну різницю записують у ряд приростів, а в ряд знижень ставлять нуль. За від’ємної різниці приріст дорівнює нулю, зниження записують додатною величиною. Коли закриття однакові, обидва значення нульові. Нулі залишають у відповідних рядах для усереднення.
За правилом Вайлдера початкові суми приростів і знижень окремо ділять на вибраний період. Для 14 змін потрібні 15 послідовних закриттів. Далі новий середній приріст дорівнює (попередній середній приріст × 13 + поточний приріст) / 14. Так само оновлюють середнє зниження. Це послідовне згладжування зберігає вплив давніших даних, а не щоразу бере лише останні 14 змін.
RS є відношенням середнього приросту до середнього зниження. Його переводять у шкалу за формулою RSI = 100 − 100 / (1 + RS). Якщо дві ненульові середні однакові, RS = 1, а RSI = 50. Це рівність величин у формулі, яка сама не доводить ані рівності покупців і продавців, ані відсутності напрямку на графіку.
За додатного середнього приросту й нульового зниження RSI приймають рівним 100. За нульового приросту й додатного зниження він дорівнює 0. Якщо обидві середні нульові, вихідне відношення невизначене. Обробку повністю незмінних даних потрібно звірити з реалізацією платформи; це не підстава для угоди.
Один навчальний приклад розрахунку
Візьмімо умовні дані акції, частки компанії, у доларах. Після початкового усереднення 14 змін середній приріст становить 1,50 долара, середнє зниження 1 долар. Отже, RS = 1,50 / 1 = 1,5; RSI = 100 − 100 / 2,5 = 60. Середні вже охоплюють усі 14 змін, включно з нулями відповідного ряду.
Наступне закриття вище попереднього на 2 долари. Оновлений приріст становить (1,50 × 13 + 2) / 14, приблизно 1,5357 долара. Оновлене зниження дорівнює (1 × 13 + 0) / 14, приблизно 0,9286 долара.
RS становить приблизно 1,6538, а RSI приблизно 62,32. Нове підвищення змінило показання, але старі зниження залишилися в розрахунку. Наведені числа округлені лише для показу.
Як читати зони 30 та 70
Значення вище 70 традиційно називають перекупленістю, нижче 30 перепроданістю. Вони описують крайні співвідношення змін за цією формулою. Це не незалежна оцінка того, наскільки дорого чи дешево коштує інструмент.
За сильного зростання RSI може тривалий час залишатися високим, поки ціна просувається далі. За падіння низьке показання теж може зберігатися. Продаж лише через 70 чи купівля лише через 30 здатні опинитися проти руху, що триває. Повернення лінії між цими межами саме по собі не гарантує нового напрямку.
Коли ціна коливається в діапазоні, крайні показання можна зіставити з її підходом до верхньої чи нижньої межі. Спочатку потрібно позначити самі цінові межі та перевірити реакцію: вихід за них може завершити діапазон. Читання графіка допомагає відділити коливання між межами від стійкого просування в один бік.
Констанс Браун описувала орієнтовні області RSI від 40 до 90 під час зростання та від 10 до 60 під час падіння. Це модель спостережень, а не незмінні межі всіх ринків. Її прояв залежить від налаштувань і характеру руху; вихід за область не доводить готового розвороту.
Період, часовий масштаб і налаштування
14 є типовим початковим налаштуванням. Коротший період зазвичай сильніше реагує на свіжі зміни, довший більше їх згладжує. Чутливіша лінія не обов’язково дає корисніші рішення. Вибраний період перевіряють разом із правилом застосування, а не підбирають нове число після кожного невдалого випадку.
Таймфрейм задає тривалість свічки. RSI за 14 періодів на годинному й денному графіках використовує різні послідовності закриттів. Одночасно високий RSI одного масштабу й середній іншого можуть бути правильними. Порядок зіставлення масштабів потрібно визначити в правилах перевірки.
У TradingView перевірте звичайний RSI, його довжину й джерело ціни: за замовчуванням використовують закриття. Stochastic RSI є іншим розрахунком: він визначає положення самого RSI всередині його недавнього діапазону. Додаткова середня лінія на панелі також згладжує готові значення, а не замінює основну формулу.
Для порівняння платформ збережіть однаковий інструмент, джерело котирувань, часовий інтервал, вихідну ціну й період. Початкове усереднення та доступна історія теж впливають на значення. На незавершеній свічці остання ціна змінюється, і RSI оновлюється разом із нею. Якщо правило вимагає закриття, перевіряйте завершений період.
Дивергенція та послідовність на лінії RSI
Дивергенція є розбіжністю між відповідними поворотними точками ціни та індикатора. За звичайної бичачої дивергенції ціна утворює нижчий мінімум, а мінімум RSI вищий за попередній. За ведмежої ціна утворює вищу вершину, а вершина RSI нижча. Порівнюйте відповідні хвилі одного графіка, а не випадкові точки різних масштабів.
Розбіжність показує, що формула не підтвердила новий ціновий мінімум або максимум таким самим співвідношенням змін. Це привід перевірити подальшу ціну, а не час гарантованого розвороту. Рух може тривати після кількох дивергенцій. Якщо автоматична позначка повороту стає доступною лише після наступних свічок, не вважайте її відомою під час самого повороту.
Failure swing описує іншу послідовність, тільки на RSI. У бичачому варіанті лінія проходить нижче 30, повертається вище, під час наступного зниження залишається вище 30, потім перевищує проміжну вершину. У ведмежому вона проходить вище 70, повертається нижче, наступний підйом залишається нижче 70, потім лінія проходить проміжний мінімум униз. Розбіжність із ціною тут не потрібна; послідовність сама ще не визначає всі умови угоди.
MACD використовує різницю двох згладжених цінових середніх. Він відповідає на інше запитання, ніж RSI, хоча обидва використовують ціни. Збіг їхніх показань не робить дві формули автоматично незалежними доказами й не визначає допустимих втрат.
Як перевіряти допоміжну роль RSI
У розділі курсу про індикатори Арапов залишає основою структуру ціни, рівні та порівняння руху з торговим обсягом, кількістю проторгованих одиниць. Після збитку автор пропонує спочатку перевірити виконання правила. Для навчальної серії налаштування зберігають, а момент їх зміни позначають окремо. У власному поясненні RSI Арапов пропонує починати з періоду 14 та використовувати показання допоміжно. Саме досягнення 70 під час зростання не є підставою продавати проти руху.
Цінову перевірку курс показує на ф’ючерсі євро. Ф’ючерс зобов’язує купити або продати базовий актив у визначений майбутній строк за погодженою ціною або здійснити передбачений контрактом грошовий розрахунок. Після широкої свічки зростання наступні свічки мають менший розмах, потім ціна проходить локальні підтримки вниз.
Підтримками тут є області попередніх зупинок падіння. Автор перевіряє нову низхідну структуру й реакцію після повернення, перш ніж прийняти новий сценарій. Таке рішення спирається на послідовність ціни; число RSI не замінює її.
Для власної вправи зафіксуйте період, джерело ціни, завершеність свічки та конкретну умову RSI. Виправте нечітке «лінія висока» на подію з визначеною межею. Окремо задайте вхід, вихід і допустиму втрату; їхній зв’язок пояснює ризик-менеджмент. Порівняйте ті самі правила з додатковою умовою RSI й без неї, зберігаючи також невдалі випадки та витрати. Зміна порога після відомого результату вже перевіряє інше правило.
Часті запитання
RSI порівнює згладжені прирости та зниження ціни на шкалі від 0 до 100. Він не рахує учасників і не показує ймовірності прибутку.
Окремо згладжують додатні зміни закриттів і величини знижень, включно з нулями відповідного ряду. За ненульового середнього зниження RS є відношенням цих середніх; RSI = 100 − 100 / (1 + RS). Якщо середнє зниження дорівнює нулю, а приріст додатний, RSI приймає значення 100. За двох нульових середніх перевірте спосіб обробки цього випадку на платформі.
Показання вище 70 та нижче 30 традиційно називають крайніми зонами RSI. Вони не визначають справедливої вартості й не гарантують розвороту. Під час сильного руху крайня зона може зберігатися.
14 є типовим початковим налаштуванням. Коротший період чутливіший до свіжих змін, довший більше згладжує їх. Потрібно перевіряти конкретне правило; універсального найкращого числа немає.
Так. Таймфрейм є тривалістю свічки: годинні й денні закриття утворюють різні ряди, тому однаковий період може дати різні значення. Правило зіставлення графіків задають до перевірки.
Дивергенція є розбіжністю відповідних поворотів ціни й RSI. Вона спонукає перевірити рух, але не призначає його зміну в часі. Ціна може продовжити попередній напрямок; потрібна окрема умова самої ціни.
Про автора
Ігор Арапов, практикуючий трейдер із 2013 року, автор бібліотеки ArapovTrade. ORCID: 0009-0003-0430-778X.
